Постанова № 9932045, 09.06.2010, Київський апеляційний адміністративний суд

КИЇВСЬКИЙ АПЕЛЯЦІЙНИЙ АДМІНІСТРАТИВНИЙ СУД Справа: № 11/488 Головуючий у 1-й інстанції: Винокуров К.С. Суддя-доповідач: Саприкіна І.В.

ПОСТАНОВА

І М Е Н Е М У К Р А Ї Н И

"09" червня 2010 р.

Колегія суддів Київського апеляційного адміністративного суду у складі:

головуючого судді: Саприкіної І.В.,

суддів: Бєлової Л.В., Попович О.В.,

при секретарі: Приходько Є.І.,

розглянувши у відкритому судовому засіданні в м. Києві матеріали апеляційної скарги Державної комісії з цінних паперів та фондового ринку України на постанову Окружного адміністративного суду м. Києва від 24.06.2009 року у справі за позовом товариства з обмеженою відповідальністю «Компанія з управління активами «Систем Ессет Менеджмент»до Державної комісії з цінних паперів та фондового ринку України про скасування рішень,

В С Т А Н О В И Л А:

ТОВ «Компанія з управління активами «Систем Ессет Менеджмент»звернулись до Окружного адміністративного суду м. Києва з адміністративним позовом до Державної комісії з цінних паперів та фондового ринку України про скасування рішень № 817 від 25.07.2008 року та № 900 від 11.08.2008 року.

Постановою Окружного адміністративного суду м. Києва від 24.06.2009 року позов задоволено.

Не погоджуючись з таким судовим рішенням, Державна комісія з цінних паперів та фондового ринку України подали апеляційну скаргу, в якій просять апеляційну інстанцію скасувати незаконну, на їх думку, постанову суду першої інстанції та постановити нову, якою в позові відмовити. В своїй апеляційній скарзі апелянт посилається на порушення судом норм матеріального та процесуального права, незаконність, необєктивність та необґрунтованість оскаржуваного рішення, що є підставою для його скасування.

Крім того, Державна комісія з цінних паперів та фондового ринку України подали клопотання про поновлення пропущеного строку, в якому зазначають, що причиною пропуску строків є несвоєчасне отримання постанови, в звязку з чим були позбавлені можливості вчасно оскаржити відповідне рішення та просять поновити строк на подачу апеляційної скарги.

За ч. 3 ст. 186 КАС України, заява про апеляційне оскарження постанови суду першої інстанції подається протягом десяти днів з дня її проголошення, а в разі складення постанови у повному обсязі відповідно до статті 160 цього Кодексу - з дня складення в повному обсязі. Якщо постанову було проголошено у відсутності особи, яка бере участь у справі, то строк подання заяви про апеляційне оскарження обчислюється з дня отримання нею копії постанови. Апеляційна скарга на постанову суду першої інстанції подається протягом двадцяти днів після подання заяви про апеляційне оскарження. 20.08.2009 року апелянтом подана апеляційна скарга, тому колегія суддів приходить до висновку, що строк апеляційного оскарження постанови суду першої інстанції від 24.06.2009 року апелянтом не пропущено, оскільки оскаржувана постанова отримана ним лише 10.08.2009 року, а тому відсутні правові підстави окремо вирішувати питання щодо поновлення пропущеного строку.

Заслухавши суддю-доповідача, пояснення учасників процесу, що зявилися в судове засідання, перевіривши матеріали справи, доводи апеляційної скарги, колегія суддів вважає, що апеляційна скарга підлягає задоволенню, виходячи з наступного.

Як вбачається з матеріалів справи, ТОВ «Компанія з управління активами «Систем Ессет Менеджмент»створено для здійснення професійної діяльності на фондовому ринку - діяльності з активами інституційних інвесторів (діяльності з управління активами) та зареєстровано 29.06.2006 року Голосіївською районною у м. Києві державною адміністрацією, з присвоєнням ідентифікаційного коду 34424097, що підтверджується Свідоцтвом серії А00 № 060914 про державну реєстрацію юридичної особи.

10.11.2006 року для зайняття вказаною діяльністю рішенням відповідача № 953, позивачу була видана ліцензія на здійснення діяльності з управління активами - серії АВ № 189715.

18.07.2006 року протоколом загальних зборів учасників товариства № 6 був затверджений Регламент пайового закритого недиверсифікованого венчурного інвестиційного фонду «САМ-ІНВЕСТ»та зареєстровано 10.10.2007 року за № 233802 у Єдиному державному реєстрі інститутів спільного інвестування, що підтверджується свідоцтвом № 802 про внесення до Єдиного державного реєстру інститутів спільного інвестування Державної комісії з цінних паперів та фондового ринку.

За приписами пунктів 2.11, 2.14 та 2.15 Проекту емісії інвестиційних сертифікатів пайового закритого недиверсифікованого венчурного інвестиційного фонду «САМ-ІНВЕСТ»було оголошено емісію іменних інвестиційних сертифікатів в кількості 60 штук, номінальною вартістю 8350,00 грн. кожний, на загальну суму 501000,00 грн. Початок розміщення інвестиційних сертифікатів встановлено з 03.12.2007 року по 09.10.2057 року.

Відповідно до ч. 4 ст. 23 Закону України «Про інститути спільного інвестування (пайові та корпоративні інвестиційні фонди) вимоги щодо мінімального обсягу активів застосовуються до пайового інвестиційного фонду через шість місяців з дня реєстрації випуску інвестиційних сертифікатів цього фонду. Звіт про результати розміщення цінних паперів ICI подається до Комісії протягом шести місяців з дня реєстрації проспекту емісії інвестиційних сертифікатів.

14.04.2008 року позивач після закінчення строку, встановленого для досягнення нормативів діяльності ICI, направив до ДКЦПФР звіт про результати розміщення цінних паперів ICI та інформацію, стосовно підтвердження складу та структури активів ICI після закінчення терміну, встановленого для досягнення їх нормативів діяльності, станом на 11 квітня 2008 року.

25.07.2008 року ДКЦПФР відповідно до ст. 42 Закону України «Про інститути спільного інвестування (пайові та корпоративні інвестиційні фонди)»та п. 2.8. «Положення про порядок розміщення, обігу та викупу цінних паперів ICI», затвердженого рішенням відповідача № 3 від 09.01.2003 року та на підставі звіту позивача прийняла рішення № 817, яким визнано пайовий закритий недиверсифікований венчурний інвестиційний фонд «САМ-ІНВЕСТ»ТОВ «Компанія з управління активами «Систем Ессет Менеджмент»таким, що не відповідає вимогам щодо мінімального обсягу активів інституту спільного інвестування.

Суд оцінює докази, які є у справі, за своїм внутрішнім переконанням, що ґрунтується на їх безпосередньому, всебічному, повному та об'єктивному дослідженні (ч.1 ст. 86 КАС України).

Згідно із ст. 7 Закону України «Про державне регулювання ринку цінних паперів в Україні»одним з основних завдань Комісії є захист прав інвесторів шляхом застосування заходів щодо запобігання і припинення порушень законодавства на ринку цінних паперів, застосування санкцій за порушення законодавства у межах своїх повноважень.

Відповідно до Закону України «Про державне регулювання ринку цінних паперів в Україні»: основними завданнями Комісії є здійснення державного регулювання та контролю за випуском і обігом цінних паперів та їх похідних на території України, а також у сфері спільного інвестування (п. 3 ч. 1 ст. 7 Закону); Комісія видає дозволи, визначає стандарти і правила діяльності, реєструє випуск та інформацію про випуск інвестиційних сертифікатів інвестиційних фондів та інвестиційних компаній (п. 22 ч. 2 ст. 7 Закону); Комісія у межах, визначених Законом України «Про інститути спільного інвестування (пайові та корпоративні інвестиційні фонди)», встановлює вимоги щодо здійснення діяльності компаній з управління активами та інститутів спільного інвестування (п. 30 ч. 2 ст.7 Закону).

У відповідності до ч. 6 ст. 42 Закону України «Про інститути спільного інвестування (пайові та корпоративні інвестиційні фонди)»Комісія на підставі звіту протягом 15 робочих днів після отримання звіту та усіх необхідних документів письмово повідомляє компанію з управління активами про відповідність ІСІ вимогам щодо мінімального обсягу активів. До дня письмового повідомлення Комісії про досягнення нормативів діяльності ІСІ розміщення цінних паперів ІСІ здійснюється за їх номінальною вартістю. З дня письмового повідомлення Комісії про досягнення нормативів діяльності ІСІ розміщення цінних паперів ІСІ здійснюється за ціною, визначеною відповідно до статті 44 цього Закону. У разі якщо ІСІ не відповідає зазначеним вимогам, Комісія визнає випуск цінних паперів ІСІ таким, що не відбувся, та скасовує реєстрацію ІСІ. Усі кошти, отримані ІСІ, мають бути повернені інвесторам у місячний строк. Витрати, пов'язані з визнанням випуску цінних паперів ІСІ таким, що не відбувся, покладаються відповідно до законодавства на компанію з управління активами інвестиційного фонду.

Позивач листами № 35 від 14.04.2008 року та № 38 від 24.04.2008 року надав до Комісії звіт про результати розміщення цінних паперів пайового закритого недиверсифікованого венчурного інвестиційного фонду «САМ-ІНВЕСТ»станом на 10.04.2008 року та додаткові документи до нього.

Згідно з ч. 2 ст. 22 Закону України «Про інститути спільного інвестування (пайові та корпоративні інвестиційні фонди)»(далі - Закон) мінімальний обсяг активів пайового інвестиційного фонду не може бути меншим розміру початкового статутного фонду (капіталу) корпоративного інвестиційного фонду, а частина 2 ст. 10 Закону передбачає, що розмір початкового статутного фонду (капіталу) корпоративного інвестиційного фонду не може бути менше розміру, встановленого законодавством для відкритих акціонерних товариств.

Відповідно до ч. 4 ст. 24 Закону України «Про господарські товариства» загальна номінальна вартість випущених акцій становить статутний фонд акціонерного товариства, який не може бути менше суми, еквівалентної 1250 мінімальним заробітним платам, виходячи із ставки мінімальної заробітної плати, діючої на момент створення акціонерного товариства.

Стаття 59 Закону України «Про державний бюджет України на 2008 рік»передбачає, що мінімальна заробітна плата з 1 квітня по 1 жовтня становить 525 грн.

Таким чином, мінімальний обсяг активів ICI не може бути меншим ніж 656250 гривень (1250*525=656 250).

Вартість активів пайового закритого недиверсифікованого венчурного інвестиційного фонду «САМ-ІНВЕСТ»TOB «Компанія з управління активами «Систем Ессет Менеджмент»відповідно до балансу та довідки про вартість чистих активів фонду становить 726,7 тис. гривень.

Згідно звіту про результати розміщення цінних паперів ICI та довідки про вартість чистих активів ICI розміщення інвестиційних сертифікатів пайового закритого недиверсифікованого венчурного інвестиційного фонду «САМ-ІНВЕСТ»TOB «Компанія з управління активами «Систем Ессет Менеджмент»було здійснено на суму 501000,00 грн. (60 шт. інвестиційних сертифікатів, номінальною вартістю 8,35 тис. грн.), а відповідно з даними балансу та копії платіжного документа розміщення інвестиційних сертифікатів було здійснено на суму 500300,00 грн.

Таким чином, TOB «Компанія з управління активами «Систем Ессет Менеджмент»станом на 10.05.2008 року розміщення цінних паперів для досягнення мінімального обсягу не було здійснено.

З наведеного можна зробити висновок, що суд першої інстанції не правомірно задовольнив позовні вимоги.

Згідно зі п. 4 ч. 1 ст. 198 та ст. 202 КАС України суд апеляційної інстанції скасовує постанову суду першої інстанції та приймає нове рішення, якщо встановить порушення норм матеріального або процесуального права, що призвело до неправильного вирішення справи або питання.

Враховуючи вищевикладене, колегія суддів Київського апеляційного адміністративного суду дійшла висновку про необхідність скасування постанови суду першої інстанції та постановлення нової про відмову в позові.

На підставі викладеного, ст.ст. 196, 198, 202, 205 та 207 КАС України, колегія суддів,

П О С Т А Н О В И Л А:

Апеляційну скаргу Державної комісії з цінних паперів та фондового ринку України задовольнити.

Постанову Окружного адміністративного суду м. Києва від 24.06.2009 року скасувати, постановити нову постанову, якою в задоволенні позову відмовити.

Постанова набирає законної сили з моменту проголошення та може бути оскаржена протягом одного місяця шляхом подачі касаційної скарги до Вищого адміністративного суду України.

Головуючий суддя:

Судді:

Повний текст постанови виготовлено 14 червня 2010 року.